柴头会已有一百多年的历史。1851年农民领袖洪秀全领导了太平天国运动，在太平军的影响下，武夷山(当时的崇安县)和全国各地一样，四乡农民纷纷起来抗捐抗税，反对奴役压迫。县衙门官吏见势头不妙，便加紧对农民进城买卖的检查，下令不准农民携带凶器、铁器之类的东西进城。凡进城者，只允许挑柴木，携带竹、木家具等农副产品。这样一来，更激起了农民的反抗。1866年，四乡农民在起义首领陈顺光的带领下，于农历二月初六凌晨，扛上木棍、竹叉和扁担等冲进县衙门，迫使县官下令免除农民的“竹丝税”、“明笋税”、“茶叶税”等，并立即张榜公布，起义获得了胜利。人们为了纪念这木棍、竹叉和扁担取得的胜利，决定每年农历二月初六这一天在城关举行盛会，名为“柴头会”。

柴头会沿袭至今，已成为福建省民间的较大盛会之一。随着改革开放和商品经济的发展，柴头会一年比一年热闹。建阳、建瓯、浦城、邵武及闽赣边界地区的集体、个体工商户都纷纷到此参加交易活动，进一步促进了武夷山旅游经济的发展。